AI+財富管理，從國外Fintech250看智慧投顧的發展趨勢
對於大部分人來說，投資是一件複雜而困難的事，
1、Acorns
2012年Acorns在美國加州成立，作為成立較晚但發展最為迅速的智慧投顧平臺之一，Acorns2015年的用戶數超過Betterment，其後將所有智慧投顧平臺遠遠拋在身後，到2016年初，Acorns的註冊用戶數已經達到75萬。
與常規的智慧投顧不同，Acorns的經營思路別具一格。例如，當你將Acorns與信用卡或借記卡綁定後，去買一杯7.5美元的咖啡，Acorns會自動將扣款金額合成整數（8美元），剩下的0.5美元將會進入Acorns帳戶。Acorns巨大的獲客效應吸引了創投機構的關注，今年4月，Acorns完成了一輪3000萬美元的融資，由Paypal領投、Rakuten Finetch Fund跟投。前者是全球知名的移動支付公司，也是支付寶在海外的重要競爭對手；後者是日本樂天集團發起的金融科技基金。
2、Addepar
成立於2009年的Addepar是一家金融服務科技企業，位於美國加州，致力於幫助財富管理公司全面瞭解其客戶的資產構成情況。不同于Acorns針對小規模投資者的策略，Addepar的切入點為超級富豪、家族基金這些高淨值人群。Addepar在財富管理公司客戶授權情況下，將多個帳戶的資訊收集到一處進行資產的集成彙報和分析。
值得關注的是，Addepar最近完成了其1.4億多美元的D輪融資，中國的宜信新金融產業投資基金參與此輪投。宜信新金融產業投資基金高級合夥人Patwardhan表示，“宜信有望與Addepar開展多種形式的技術與業務合作，例如宜信財富或將成為Addepar的客戶，共同推動財富管理行業的發展，為客戶創造更多價值。”從宜信財富參與Addepar的的D輪融資來看，可以說Addepar正在點燃中國智慧投顧的風潮。
3、Betterment
成立於2008年，Betterment是全球最早成立的一家智慧投顧機構，位於美國紐約，總融資金額2.05億。Betterment的CEO、創始人Jon Stein今年七月份在北京發表的演講中提到：“我們的一個獨到之處，是我們的投資策略以目標導向型為基礎。”使用者登錄Betterment只需填寫個人資訊，年齡、收入、是否退休、投資的目的、期望。平臺將自動告訴投資者一個科學、安全、有效、長期的股票、債權配置方案。Betterment公佈了其至2016年6月的投資組合歷史表現，其中，超過30500期Betterment投資組合的表現優於人類投顧管理的組合88%，可見Betterment具有良好的經營業績。
4、Ellevest
大部分的金融企業都是隱性或顯性地為男性服務的，因而，為了進入女性投資這個細分市場，2014年華爾街女王Sallie Krawcheck創立了專為女性服務的智慧投顧公司Ellevest。其第二輪融資吸引了眾多來自體育界、金融界以及科技界的大牌女星，如網球明星Venus Williams 和Ariel投資總裁Mellody Hobson。
Ellevest以滿足女性投資者的需求為宗旨，承諾將女性的預期薪資、職業生涯轉折納入考量範圍，並且還會考慮到女性的平均壽命比男性長這個獨特的因素。平臺的運轉完全站在實現投資目的的角度，而非只是提供一個投資組合表現的指標，並將客戶的投資物件鎖定在最大60%~80%的風險帶範圍內，這是由女性投資者的風險厭惡的天性決定的。相信Ellevest會憑藉其創新型的策略和具有新時代女性精神的風格在智慧投顧界獨樹一幟，得到越來越多女性的支持。
5、Folio和WealthNav
日本現在有超過一半的家庭資產是保存在用戶銀行帳戶中，金額大約為170000億美元。考慮到人口老齡化以及利率下降，人們開始擔憂這些因素會對養老金計畫造成不利影響，將銀行儲蓄轉變為流動投資就顯得尤為重要。在這種情況下，日本的兩家資產管理公司Folio和WealthNav應運而生。FOLIO和WealthNav都創立於2015年，位於日本東京。
FOLIO的最大優勢在於能夠讓任何人都快速而又輕鬆地在自己所選擇的領域開始小額投資。公司以提供無障礙投資服務為使命，旨在開發一項服務，能夠讓每個人都更方便，也更高效地進行資產管理。用戶不必選擇具體想要投資的公司，他們只需要選擇自己喜歡的主題即可，例如無人駕駛或者2020年東京奧運會等。這樣即使是初學者也可以很容易地開始投資。
WealthNavi服務物件主要為中產階級使用者，所提供的雲計算智慧型機器人金融顧問服務，能夠説明他們在全球範圍內更好地進行多樣化投資，確保資產可以獲得穩定增長。
6、GuiaBolso
GuiaBolso於2012年設立于巴西，目前已獲得百萬量級的本土用戶，在巴西財經類App榜單上排名第一。作為新興的發展中經濟體，巴西的財經服務市場存在著各種灰色地帶，而GDP縮水（2%）帶來的通貨膨脹和失業率上升，也讓巴西百姓對於理財服務更加重視。GuiaBolso在葡語裡的意思是“錢包管家”，是巴西一家2C的普及財經知識、追蹤財政支出的平臺。該公司於2015年完成B輪700萬美金融資，投資方包括Uber高管EdBaker。
7、Guideline
Guideline於2015年在美國加州成立，於2016年完成A輪融資，總資本900萬美元。Guideline主要為新籌建的公司處理所有的計畫管理方法，包括建立、參與招生、教育、記錄保存、投資管理、合規、報告，而不是資產為基礎的收費模式占主導地位的行業，準則是為公司全面服務。他們注重中小企業市場，雇主一次性設立的費用僅為500美元，外加每名雇員每月8美元的費用。計畫參與者每年只需支付13%美元的投資組合管理費用，以及0.1%的投資組合費用和0.03%的保管費，他們聲稱這是行業中最低的收費。
8、Moneyfarm和Nutmeg
Moneyfarm、Nutmeg分別於2011、2010年成立於英國倫敦，是歐洲最大的兩家智慧數字理財平臺。MoneyFarm是一家線上投資管理平臺。使用者首先需要填寫一份線上問卷，平臺會依據使用者的投資目標和風險偏好為其推薦定制化的投資組合，如使用者接受該推薦則可通過註冊MoneyFarm進行投資，平臺的專家會負責後續的監控、調整事項。平臺僅從用戶處收費以保證其所推薦組合的公正無偏。
Nutmeg主要向普通大眾提供智慧、直觀的線上理財工具，專注為長尾客戶提供高度智慧並且超值的理財工具，理財金額少於1000歐元的客戶也能享受其服務，Nutmeg因此獲取了一小部分以往由小型私人銀行主導的市場。客戶只需錄入自己的投資目標和風險偏好，Nutmeg就會為其自動配置投資組合，客戶可以隨時線上上查看自己的組合，也可以隨時退出投資，並且不必交納退出費。目前公司已獲得3731萬美元融資。
9、Raisin
Raisin成立於2013年，總部位於德國柏林，是一家儲蓄升值的金融交易平臺，主要歐洲使用者提供高利率儲蓄帳戶。Raisin在2016年通過其交易平臺的投資資金增加了三倍，總資金額超過20億歐元，合作銀行的數量增加了一倍，多達到27個，並將業務範圍從德國擴大到奧地利等歐洲31個國家。最近，Raisin的西班牙版也將於近期推出。Raisin近幾年的快速成長和擴張，看出其致力於成為滿足歐洲用戶儲蓄和投資需求的首選平臺，成為了Moneyfarm、Nutmeg在歐洲的強力對手。
10、Personal Capital
成立於2009年，Personal Capital是一家坐落于美國雷德伍德城提供線上資產管理及投資理財顧問服務的公司。公司借助互聯網金融”便捷”、”草根性”優勢，以被排除在傳統個人理財行業的中低淨值投資者為服務物件，通過匯總投資者所有財務資訊，為其提供線上的整套投資管理、銀行帳戶和個人金融服務以及戰略性的投資建議。
Personal Capital不同于其他智慧投顧平臺，主要將目標市場定位在是可投資資產從10萬美元到500萬美元的群體，這樣一個群體市場還未被華爾街所挖掘。這類群體有著足夠的淨資產來進行複雜的金融活動，但因其缺乏足夠的利潤而未被華爾街設定為目標群體。通過極具競爭力的"線上財務管理+私人銀行""免費+收費"的商業模式為客戶提供高品質的投資諮詢服務，滿足客戶不同的投資需求。
11、RobinHood
2013年成立，RobinHood位於加州，融資總額1.76億美元。Robinhood具有不同于其他財富管理公司的鮮明特點。首先，作為免手續費的券商，Robinhood顛覆其他網上券商的盈利模式，希望向使用者傳遞的概念是：股票交易全程都是電子化的，本身就應該是免費的，就像今天電子郵件免費一樣。其次，RobinHood十分強調設計感，事實上RobinHood是第一款獲得“蘋果設計大獎”的金融類應用。除了出於對產品的熱愛，RobinHood認為好的設計也有重要的實際作用，RobinHood主打年輕人市場，這些用戶很多是初入證券市場，流暢簡單的設計可以便於他們理解交易，降低使用的門檻，RobinHood對用戶開戶不設資金門檻，也是希望有更多的潛在用戶參與進來。
12、Stash
Stash創辦於2015年，總部位於美國紐約，致力於為“千禧一代”提供App。Stash注重於小額投資
13、Wealthfront
Wealthfront于2011年成立於美國加州，幾年間快速發展，具有雄厚的技術實力。Wealthfront能從多種資產中為用戶推薦個性化的投資理財服務，多樣化的資產配置，而且費用很低，背後的核心是平臺雄厚的技術實力和模型方法。並且，其資訊披露比較充分，獲得了大量的用戶的信任，成為了Wealthfront成功的關鍵要素之一。作為智慧投顧業界較有影響力的機構，Wealthfront具有廣闊的發展前景。
14、Wealthsimple
擁有3萬名客戶，管理資產超過7.5億美元，來自多倫多的智慧投顧平臺Wealthsimple持續在加拿大與美國市場獲得可觀的增長。近期為了夯實公司的戰略發展,公司宣佈完成3700萬美元的B輪融資，投資方為其A輪的領投機構Power Financial，到2017年5月為止，Wealthsimple共獲得超過7700萬美元的融資金額。Wealthsimple與其他智慧投顧平臺不同之處在于其目標客戶不僅限於高淨值人群，任何資金量規模的帳戶都可以享受到同樣的服務。Wealthsimple的商業模式也非常簡單，除了向每個帳戶收取其資金量0.5%的服務費以外，不收取任何其他費用，包括交易、轉帳或更換投資組合。
Betterment公佈了其至2016年6月的投資組合歷史表現，其中，超過30500期Betterment投資組合的表現優於人類投顧管理的組合88%，可見Betterment具有良好的經營業績。4、Ellevest
大部分的金融企業都是隱性或顯性地為男性服務的，因而，為了進入女性投資這個細分市場，2014年華爾街女王Sallie Krawcheck創立了專為女性服務的智慧投顧公司Ellevest。其第二輪融資吸引了眾多來自體育界、金融界以及科技界的大牌女星，如網球明星Venus Williams 和Ariel投資總裁Mellody Hobson。
Ellevest以滿足女性投資者的需求為宗旨，承諾將女性的預期薪資、職業生涯轉折納入考量範圍，並且還會考慮到女性的平均壽命比男性長這個獨特的因素。平臺的運轉完全站在實現投資目的的角度，而非只是提供一個投資組合表現的指標，並將客戶的投資物件鎖定在最大60%~80%的風險帶範圍內，這是由女性投資者的風險厭惡的天性決定的。相信Ellevest會憑藉其創新型的策略和具有新時代女性精神的風格在智慧投顧界獨樹一幟，得到越來越多女性的支持。
5、Folio和WealthNav
日本現在有超過一半的家庭資產是保存在用戶銀行帳戶中，金額大約為170000億美元。考慮到人口老齡化以及利率下降，人們開始擔憂這些因素會對養老金計畫造成不利影響，將銀行儲蓄轉變為流動投資就顯得尤為重要。在這種情況下，日本的兩家資產管理公司Folio和WealthNav應運而生。FOLIO和WealthNav都創立於2015年，位於日本東京。
FOLIO的最大優勢在於能夠讓任何人都快速而又輕鬆地在自己所選擇的領域開始小額投資。公司以提供無障礙投資服務為使命，旨在開發一項服務，能夠讓每個人都更方便，也更高效地進行資產管理。用戶不必選擇具體想要投資的公司，他們只需要選擇自己喜歡的主題即可，例如無人駕駛或者2020年東京奧運會等。這樣即使是初學者也可以很容易地開始投資。
WealthNavi服務物件主要為中產階級使用者，所提供的雲計算智慧型機器人金融顧問服務，能夠説明他們在全球範圍內更好地進行多樣化投資，確保資產可以獲得穩定增長。
6、GuiaBolso
GuiaBolso於2012年設立于巴西，目前已獲得百萬量級的本土用戶，在巴西財經類App榜單上排名第一。作為新興的發展中經濟體，巴西的財經服務市場存在著各種灰色地帶，而GDP縮水（2%）帶來的通貨膨脹和失業率上升，也讓巴西百姓對於理財服務更加重視。GuiaBolso在葡語裡的意思是“錢包管家”，是巴西一家2C的普及財經知識、追蹤財政支出的平臺。該公司於2015年完成B輪700萬美金融資，投資方包括Uber高管EdBaker。
7、Guideline
Guideline於2015年在美國加州成立，於2016年完成A輪融資，總資本900萬美元。Guideline主要為新籌建的公司處理所有的計畫管理方法，包括建立、參與招生、教育、記錄保存、投資管理、合規、報告，而不是資產為基礎的收費模式占主導地位的行業，準則是為公司全面服務。他們注重中小企業市場，雇主一次性設立的費用僅為500美元，外加每名雇員每月8美元的費用。計畫參與者每年只需支付13%美元的投資組合管理費用，以及0.1%的投資組合費用和0.03%的保管費，他們聲稱這是行業中最低的收費。
8、Moneyfarm和Nutmeg
Moneyfarm、Nutmeg分別於2011、2010年成立於英國倫敦，是歐洲最大的兩家智慧數字理財平臺。MoneyFarm是一家線上投資管理平臺。使用者首先需要填寫一份線上問卷，平臺會依據使用者的投資目標和風險偏好為其推薦定制化的投資組合，如使用者接受該推薦則可通過註冊MoneyFarm進行投資，平臺的專家會負責後續的監控、調整事項。平臺僅從用戶處收費以保證其所推薦組合的公正無偏。
Nutmeg主要向普通大眾提供智慧、直觀的線上理財工具，專注為長尾客戶提供高度智慧並且超值的理財工具，理財金額少於1000歐元的客戶也能享受其服務，Nutmeg因此獲取了一小部分以往由小型私人銀行主導的市場。客戶只需錄入自己的投資目標和風險偏好，Nutmeg就會為其自動配置投資組合，客戶可以隨時線上上查看自己的組合，也可以隨時退出投資，並且不必交納退出費。目前公司已獲得3731萬美元融資。
9、Raisin
Raisin成立於2013年，總部位於德國柏林，是一家儲蓄升值的金融交易平臺，主要歐洲使用者提供高利率儲蓄帳戶。Raisin在2016年通過其交易平臺的投資資金增加了三倍，總資金額超過20億歐元，合作銀行的數量增加了一倍，多達到27個，並將業務範圍從德國擴大到奧地利等歐洲31個國家。最近，Raisin的西班牙版也將於近期推出。Raisin近幾年的快速成長和擴張，看出其致力於成為滿足歐洲用戶儲蓄和投資需求的首選平臺，成為了Moneyfarm、Nutmeg在歐洲的強力對手。
10、Personal Capital
成立於2009年，Personal Capital是一家坐落于美國雷德伍德城提供線上資產管理及投資理財顧問服務的公司。公司借助互聯網金融”便捷”、”草根性”優勢，以被排除在傳統個人理財行業的中低淨值投資者為服務物件，通過匯總投資者所有財務資訊，為其提供線上的整套投資管理、銀行帳戶和個人金融服務以及戰略性的投資建議。
Personal Capital不同于其他智慧投顧平臺，主要將目標市場定位在是可投資資產從10萬美元到500萬美元的群體，這樣一個群體市場還未被華爾街所挖掘。這類群體有著足夠的淨資產來進行複雜的金融活動，但因其缺乏足夠的利潤而未被華爾街設定為目標群體。通過極具競爭力的"線上財務管理+私人銀行""免費+收費"的商業模式為客戶提供高品質的投資諮詢服務，滿足客戶不同的投資需求。
11、RobinHood
2013年成立，RobinHood位於加州，融資總額1.76億美元。Robinhood具有不同于其他財富管理公司的鮮明特點。首先，作為免手續費的券商，Robinhood顛覆其他網上券商的盈利模式，希望向使用者傳遞的概念是：股票交易全程都是電子化的，本身就應該是免費的，就像今天電子郵件免費一樣。其次，RobinHood十分強調設計感，事實上RobinHood是第一款獲得“蘋果設計大獎”的金融類應用。除了出於對產品的熱愛，RobinHood認為好的設計也有重要的實際作用，RobinHood主打年輕人市場，這些用戶很多是初入證券市場，流暢簡單的設計可以便於他們理解交易，降低使用的門檻，RobinHood對用戶開戶不設資金門檻，也是希望有更多的潛在用戶參與進來。
12、Stash
Stash創辦於2015年，總部位於美國紐約，致力於為“千禧一代”提供App。Stash注重於小額投資
13、Wealthfront
Wealthfront于2011年成立於美國加州，幾年間快速發展，具有雄厚的技術實力。Wealthfront能從多種資產中為用戶推薦個性化的投資理財服務，多樣化的資產配置，而且費用很低，背後的核心是平臺雄厚的技術實力和模型方法。並且，其資訊披露比較充分，獲得了大量的用戶的信任，成為了Wealthfront成功的關鍵要素之一。作為智慧投顧業界較有影響力的機構，Wealthfront具有廣闊的發展前景。
14、Wealthsimple
擁有3萬名客戶，管理資產超過7.5億美元，來自多倫多的智慧投顧平臺Wealthsimple持續在加拿大與美國市場獲得可觀的增長。近期為了夯實公司的戰略發展,公司宣佈完成3700萬美元的B輪融資，投資方為其A輪的領投機構Power Financial，到2017年5月為止，Wealthsimple共獲得超過7700萬美元的融資金額。Wealthsimple與其他智慧投顧平臺不同之處在于其目標客戶不僅限於高淨值人群，任何資金量規模的帳戶都可以享受到同樣的服務。Wealthsimple的商業模式也非常簡單，除了向每個帳戶收取其資金量0.5%的服務費以外，不收取任何其他費用，包括交易、轉帳或更換投資組合。