小新按：
在電商領域， 京東阿裡是死敵；在互金領域也針鋒相對， 京東金融2015年引進FinTech概念， 螞蟻金服近日宣佈轉型TechFin。
為何螞蟻金服向Techfin轉型， 不再強調打造自己的金融產品？近日， 餘額寶創始人祖國明接受了小新的訪談， “螞蟻金服的優勢是用戶和技術層面， 我們不會做自己的金融產品， 金融產品是由金融機構來做。 我們則把自己沉澱下來的技術開放給金融機構， 包括得到真正提升的技術（比如金融雲、支付處理能力等）和基於大資料的使用者畫像能力。 ”（詳情請戳：餘額寶創始人揭秘螞蟻金服新戰略背後的故事）
針對螞蟻金服此時提出TechFin戰略， 小新也與其他業內人士深度探討了原因。 該業內人士表示， “TechFin與FinTech兩者的差別並不大， 螞蟻金服之所以叫TechFin， 是因為京東金融很早就力推FinTech， 而FinTech現在已經是行業共識。 國內互聯網金融公司已經在做概念切換， 紛紛回歸到金融科技理念之下， 只是螞蟻金服不願意讓京東金融在理念上引領自己， 所以提出了TechFin。 ”
未來究竟是TechFin取代FinTech， 還是TechFin會被FinTech淹沒、難以上位， 讓我們拭目以待吧！
01
“TechFin”與 “FinTech”有無本質區別？
幾乎所有人都對科技改造金融有著切身的體會。 以前我們出門如果不帶錢包將寸步難行， 但隨著網路通信技術的發展， 現金的使用已經越來越少。 正如中國互聯網金融協會會長李東榮總結的， “科技對金融的驅動，
而隨著科技對金融的改造不斷深化， 一些概念也不時被人們提及。 從起初的“互聯網金融”， 到隨後的FinTech（金融科技）一詞進入人們的視野， 到最近螞蟻金服高喊TechFin， 主打“科技+金融”。 為什麼會出現這些新名詞？京東金融是國內引進FinTech概念的領先者， 而螞蟻金服又高調轉型做TechFin， 是為了不同而不同？還是兩者有本質差別？
對此， 京東金融CEO陳生強在博鼇亞洲論壇2017年會上直言， “無論是金融科技， 還是科技金融， 都應遵循金融本質”。
業內人士稱， “實際上兩者的差別並不大， 螞蟻金服之所以叫TechFin， 是因為京東金融很早就力推FinTech， 而FinTech現在已經是行業共識。 國內互聯網金融公司已經在做概念切換，
維琪百科對FinTech的定義是， 通過科技讓金融服務更高效。 即利用包括人工智慧、征信、區塊鏈、雲計算、大資料、移動互聯等前沿科技手段， 服務于金融效率提升的產業。
而螞蟻金服CEO井賢棟此前也公開表示， 金融的核心是管理風險， TechFin是用技術、資料能力去助力金融創新， 服務普通消費者和普通商戶， 提升金融機構的風險管理能力， 幫助金融機構全面升級。
所以， 無論是國內主流的FinTech還是螞蟻金服提出的TechFin， 內核並沒有實質變化：以技術服務金融， 都是一個技術服務型行業。 即以資料為基礎、以技術為手段，
02
螞蟻金服VS京東金融， 哪家強？
在電商領域， 京東阿裡是死敵；在互金領域也針鋒相對， 無論是在理念上還是在業務模式上。 在一線互聯網公司中把金融業務或者金融服務做得有體系有規模的， 當數螞蟻金服和京東金融。 那麼兩家的業務模式有哪些不同之處， 各自有哪些優缺點？
上述業內人士表示， 供應鏈金融和消費金融是京東金融的強項和優勢。
供應鏈金融是京東金融最早推出的金融服務。 目前有“京保貝”和“京小貸”兩個產品。 “京保貝”主要面向京東的供應商， 包含應收賬款池融資、訂單池融資、單筆融資、銷售融資等多個產品；“京小貸”主要面向京東的平臺商戶， 其中有面向法人和法人代表的產品。
針對京東金融為供應商提供小貸服務， 螞蟻金服在這方面更勝一籌， 不僅有阿裡小貸， 而且其擁有銀行牌照。 浙江網商銀行是中國首批試點的民營銀行之一， 於2015年6月25日正式開業。
在消費金融方面， 京東金融從消費金融切入到C端市場， 也走得非常早。 京東白條是京東金融最具前瞻性的一個產品， 與消費金融創業公司中發展最快的趣分期相比， 京東白條2014年2月上線測試。 京東白條的ABS， 是國內第一個互聯網消費金融資產證券化專案。
不過， 螞蟻金服雖然佈局比較晚， 但是野心更大。 螞蟻金服是2015年4月上線“花唄”， 相比京東白條， “花唄”有明顯的不同， 本質上相當於虛擬信用卡，用戶信用標準來自天貓淘寶的消費記錄，只有30天的免息期，此後可以申請分期付款，不支持通過信用卡還款；白條則必須要綁定信用卡，用戶在消費30天之後可以使用信用卡還款，免息期可以達到80多天（目前已經不能用信用卡還款）。
可以看出，京東的目的在於刺激使用者消費，而阿裡的野心更大，是想借這種類虛擬信用卡的形式，打通互聯網金融在信貸方面的佈局。
同時，該業內人士表示，支付領域一直是京東的短板，京東在這方面一直屬於追趕者的角色。京東在規模快速擴張期，優先使用貨到付款，所以支付發展得較晚，於2012年才開始發力，收購網銀線上，間接獲得協力廠商支付牌照。2015年將其更名為京東錢包。不過京東錢包目前大部分用戶來自於京東電商，局限於京東生態圈。
“但是今年也有所發力，與網聯合作，京東旗下協力廠商支付機構網銀線上率先參與了試運行首筆簽約交易驗證。1月初京東與銀聯簽署了戰略協定，最先落地的肯定是支付。”上述業內人士表示。
此外，京東原消費金融負責人許淩接管支付業務。眾所周知，許淩被稱為“白條掌舵人”，此次人事變動表明京東金融對支付業務的重視程度。
支付寶不僅支付業務規模排名行業老大，而且其已經獨立於淘寶體系之外，有直接獲得客戶的能力。
“我們會發現，螞蟻金服側重于傳統模式的互聯網化，京東金融看中場景化產品創新，各有千秋，沒有對錯之分，未來路徑會不同，最終會成為金融生態中的不同角色”。上述業內人士分析說。
03
資料為王，場景化創新是未來
無論是FinTech，還是TechFin，都離不開金融本質，而金融業正走向多樣化、場景化、移動化等方向，金融與科技的未來必然是以場景創新為驅動力。
在“互聯網+金融”時代，資料不僅是唾手可得的交易附屬品，更是各互聯網平臺的一大競爭利器；誰掌握了資料，誰便佔據主動權。螞蟻金服、京東金融都擁有電商、金融、支付等諸多業務條線的資料。
毋庸置疑，電商、金融等交易資料價值很大，一方面，資料是互聯網金融風控的重要依據，被納入風險評估體系；另一方面，基於資料分析，可以做個性化產品服務與推薦，使用者的交易資料透露了一個人的消費軌跡、消費習慣、物流資訊、支付方式等，深度挖掘後便是一幅用戶的消費“畫像”，涉及用戶的行為習慣、商品偏好、消費能力、消費心理、購買決策、資金實力等多維度資訊，為開展個性化金融服務打下基礎。
對此，上述業內人士表示，京東金融在零售商、互聯網以及金融這三個方面都有堅實的業務基礎和海量的資料資源，利用這些資料可以為使用者提供場景化服務。京東金融將大資料運用於多個場景之中，最後體現為三個層次：第一，通過資料積累與外部連接，構建了一系列關於人、企業的基礎資料；第二，利用這些資料構建了一系列產品，應用於B2B和B2C業務，包括消費金融、供應鏈金融、支付等；第三，將資料建設平臺化，將大資料生態對外輸出給合作夥伴共用，包括銀行合作共同推出各類融資產品等。
在井賢棟看來，所謂場景化金融就是貼近民眾、貼近實體經濟、貼近需求市場的一種金融服務方式，比如淘寶賣家沒有可抵押的資產，借不到錢，此時基於賣家的各類生意場景所產生的交易資料，阿裡小貸進行資金支持，惠及數百萬家小微企業；還有退運險同樣是將保險服務應用於淘寶購物退貨的場景之下。
“場景化”金融的特徵表現在：一方面客戶在打車、支付、消費、水電煤繳費等生活、消費場景中，金融服務悄無聲息地融入了每個人的生活；另一方面，以往理財服務一般要通過銀行、金融公司進行購買，而今諸多金融理財服務，通過搭建各類場景，已經潛入人們的生活。
未來的金融產品，不是一個靜態的概念，而是人們願意為一個具體場景下面的方案買單，場景化是賦予產品意義的重要因素。如果一個金融公司不具備場景化的把控能力，可以說，就沒有低成本獲取用戶、黏住用戶的能力，就不具備市場競爭力。
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