A股崩盤式下跌,是時候檢討一下問題出在哪裡了!
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林耘雖然沒有事先發出市場可能崩盤的警告,但卻對近期市場表現出來的局部做多狂拉白馬、金融權重深感不安。
昨天盤中發貼認為市場“微妙,處於某種臨界狀態。”之前還感慨過“價值投資也是有天花板的”,不是長得越多越好,
今天上午有採訪任務,還開車上港珠澳大橋先睹為快,測試了一番。中午吃飯的時候,匆匆掃了一眼A股,有句話不吐不快:“拉崩了,繼續調整!”
果然,下午A股的表現如斷線風箏,一頭栽了下來,包括滬綜指在內,都是長陰線報收,都創了近兩個月的調整收盤新低。
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“崩盤”,該!
部分白馬股,累計了巨大的漲幅不說,關鍵是以價值吸引支撐的投資邏輯逐漸演變為資金推動,
某些券商投行(中外)在這個過程中扮演了不光彩的角色。
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……
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所以,在輪動輪到了週期股的再度啟動,輪到銀行、券商股的暴動,輪到“中”字頭的聯動,而指數穿不破3340點,資金放量過不了6000億,
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本輪調整也有外部因素的影響,比如年底資金面偏緊,國債大跌的傳導。
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林耘視本輪調整為“及時雨”,希望是前幾次“雷聲大、雨點小”的調整的升級版,
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A股的底部,需要時間慢慢磨,需要試錯和改正。真正的歷史底部,見底可以有先後,但結構必須堅固,層次分別,投資邏輯清晰合理。
A股不應該以港股化為目標,應該以美股為對標。
A股不能只有消費、金融、週期,還應該有與號稱G2大國相配的科技!
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說是“崩盤”,其實也好,大幅度的後撤,提醒我們,最近我們走的路,一樣是歪的,退回來,重新出發,慢即是快。
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貼圖:圖中有基本的交易資料:
今日滬市收盤跌2.29%收在3351.92點,雖說是一陰吞三陽,但結構看箱體未破(3340-3440正負10點),仍有反擊的機會,如果能進一步考驗3300點一線也不是壞事,有助於監管當局更深入和深刻認知市場。
弱市的創業板今日破了1800點,但從結構看問題也不是太大,依然是構築複合頭頂底的節奏。
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相對而言,今日板塊方面滿盤皆墨,但內裡乾坤頗為複雜、微妙,需要小心跟蹤,設想與驗證。
週期股屬於崛起未果的,最接近階段熱點輪動的接力者,可以觀察一下市場的認同度和自己的修復能力;白酒、家電等大消費板塊,屬於強者恒強,有剛而易折的擔憂,不得不防;細分行業最公認的幾隻長線龍頭,存在同樣的問題,要考驗性價比,考驗階段性回檔風險,不建議倉促跟進。
比較而言,建議重點觀察“硬資產”與“硬科技”兩類投資標的。
“硬資產”是估值夠低且剛剛啟動的品種,萬科、招商蛇口、中國建築等為代表,“硬科技”本輪調整幅度較為充分,成長性突出,競爭力不弱,以蘋果產業鏈、新能源產業鏈、5G、物聯網、人工智慧等,留意龍頭(炒糊)之外的品種。
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相對而言,今日板塊方面滿盤皆墨,但內裡乾坤頗為複雜、微妙,需要小心跟蹤,設想與驗證。
週期股屬於崛起未果的,最接近階段熱點輪動的接力者,可以觀察一下市場的認同度和自己的修復能力;白酒、家電等大消費板塊,屬於強者恒強,有剛而易折的擔憂,不得不防;細分行業最公認的幾隻長線龍頭,存在同樣的問題,要考驗性價比,考驗階段性回檔風險,不建議倉促跟進。
比較而言,建議重點觀察“硬資產”與“硬科技”兩類投資標的。
“硬資產”是估值夠低且剛剛啟動的品種,萬科、招商蛇口、中國建築等為代表,“硬科技”本輪調整幅度較為充分,成長性突出,競爭力不弱,以蘋果產業鏈、新能源產業鏈、5G、物聯網、人工智慧等,留意龍頭(炒糊)之外的品種。