每經記者 左越 每經編輯 江月
回想剛過去的2017年， 基金上折的情況可謂屈指可數。 2018年元旦節以來， A股市場迎來開門紅， 隨著基礎市場的走強， 2018年首只上折的分級基金就要來了嗎？
昨日， 易方達上證50指數、國泰食品飲料兩隻分級基金均披露公告稱， 基金份額淨值已經接近不定期份額折算閾值， 可能觸發上折。 雖然截至《每日經濟新聞》記者今日發稿時， 最新的基金淨值資料還沒能披露， 不過根據1月11日的資料來看， 兩檔基金距離上折也只有一步之遙了。
逼近上折閾值
以易方達上證50分級為例， 根據基金合同裡的相關約定，
根據wind資訊資料， 1月11日易方達上證50分級的單位淨值為1.4880元， 也就是說， 基金淨值只要再上漲0.81%就將達到折算閾值， 觸發上折。 而基金的分級A、B份額在折算基準日前超出1元的部分將折算為易方達上證50分級份額。
記者注意到， 易方達上證50基礎份額、分級A、分級B在2017年年初至今的收益率也分別達到了32.99%、4.63%和55.5%。
而國泰食品飲料的基礎份額截至1月11日的單位淨值為1.406元。 年初至今， 其淨值增長率達到69%。 值得注意的是， 這已經是國泰食品飲料、易方達上證50分級在近段時間裡第二次提示可能上折。
一位元基金研究員向記者提到， 逼近上折的這些分級基金基本都屬於近期行情比較好的指數和板塊， 比如消費、白酒板塊。
記者發現， 其實在2017年9月以前， 基金上折的情況已經許久沒有出現過了。 在去年9月之後， 共有3只分級基金上折， 分別是招商中證白酒、國金上證50、建信央視財經50。
金融、消費類個股被持續看好
實際上， 這自然與A股市場去年以來的行情密切相關， 遙相呼應。 在結構性行情走勢下， 白馬藍籌股大都表現亮眼， 帶動著相關行業板塊及上證50等指數一路向上， 甚至創出新高。 今年開年以來，
從最近披露可能發生上折提示公告的基金來看， 其跟蹤的指數中成分依然是以金融、消費類為主的白馬藍籌個股。 以上證50為例， 其成分股中銀行股、保險股等就佔據了相當比例。
一位基金經理就提到， 在2018年裡仍然看好金融和消費類個股。 隨著經濟整體走勢向好， 金融企業尤其是大型銀行的資產品質提高， 業績和估值都應該有所上升。 而對應消費升級的行業裡， 居民收入上升支持追求美好生活的願望， 旅遊、餐飲酒店及高檔白酒仍然是最受益的行業。