(上接C230版)
（2）協力廠商銷售機構
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3、場內銷售機構
本基金的場內銷售機構為具有基金銷售業務資格， 並經上海證券交易所和中國證券登記結算有限責任公司認可的上海證券交易所會員單位。
本基金場內、場外銷售機構名單將由基金管理人在其他相關公告中列明。 基金管理人可根據情況變更或增減銷售機構， 並予以公告。
（二）註冊登記機構
名稱：中國證券登記結算有限責任公司
住所：北京市西城區太平橋大街17號
辦公地址：北京市西城區太平橋大街17號
法定代表人：周明
連絡人：朱立元
電話：（010）59378839
傳真：（010）59378907
（三）出具法律意見書的律師事務所
名稱：上海市通力律師事務所
住所：上海市浦東新區銀城中路68號時代金融中心19樓
辦公地址：上海市浦東新區銀城中路68號時代金融中心19樓
負責人：俞衛鋒
聯繫電話：021-31358666
傳真：021-31358600
經辦律師：黎明、丁媛
連絡人：丁媛
（四）審計基金財產的會計師事務所
名稱：普華永道中天會計師事務所（特殊普通合夥）
住所：中國（上海）自由貿易試驗區陸家嘴環路1318號星展銀行大廈507單元
辦公位址：上海市湖濱路202號普華永道中心11樓
執行事務合夥人：李丹
聯繫電話：021-23238888
傳真：021-23238800
連絡人：魏佳亮
經辦註冊會計師：許康瑋、魏佳亮
四、基金的名稱
國泰金鑫股票型證券投資基金
五、基金的類型和存續期限
基金類型：股票型證券投資基金
運作方式：契約型開放式
存續期限：不定期
六、投資目標
有效控制投資組合風險， 以積極與穩健並重的投資原則， 謀求基金資產長期穩定增值。
七、投資範圍
本基金的投資對象是具有良好流動性的金融工具， 包括國內依法發行上市的股票（包括中小板、創業板及其他經中國證監會核准上市的股票， 含普通股和優先股）、權證、股指期貨等權益類金融工具， 債券等固定收益類金融工具（包括國債、央行票據、金融債、企業債、公司債、次級債、中小企業私募債、地方政府債券、中期票據、可轉換債券（含分離交易可轉債）、短期融資券、資產支持證券、債券回購、銀行存款等）及法律法規或中國證監會允許基金投資的其他金融工具（但須符合中國證監會的相關規定）。
未來若法律法規或監管機構允許基金投資同業存單、期權的， 在不改變基金投資目標、不改變基金風險收益特徵的條件下， 本基金可參與同業存單、期權的投資， 不需召開基金份額持有人大會， 具體投資比例限制按屆時有效的法律法規和監管機構的規定執行。
法律法規或監管機構以後允許基金投資的其他品種， 基金管理人在履行適當程式後， 可以將其納入投資範圍， 其投資比例遵循屆時有效法律法規或相關規定。
本基金投資組合資產配置比例：股票資產占基金資產的80%-95%；投資於債券、債券回購、貨幣市場工具、銀行存款以及法律法規或中國證監會允許基金投資的其他金融工具不低於基金資產的5%；中小企業私募債占基金資產淨值的比例不高於20%；每個交易日日終在扣除股指期貨合約所需繳納的交易保證金以後，
八、投資策略
1、大類資產配置策略
本基金的大類資產配置主要通過對宏觀經濟運行狀況、國家財政和貨幣政策、國家產業政策以及資本市場資金環境、證券市場走勢的分析， 預測宏觀經濟的發展趨勢， 並據此評價未來一段時間股票、債券市場相對收益率， 主動調整股票、債券類資產在給定區間內的動態配置，
2、股票投資策略
本基金將從中觀角度出發， 捕捉新政策背景下出現的行業投資機會， 進行行業資產配置， 並輔以個股強化策略。 選擇成長型股票是本基金投資策略的核心， 本基金將以定性和定量分析為基礎， 從基本面分析入手選擇具有長期可持續成長能力的股票。
（1）定量分析
本基金管理人結合案頭分析與實地調研， 對列入研究範疇的股票進行全面系統地分析和評價。
1）成長能力較強
本基金認為， 企業以往的成長性能夠在一定程度上反映企業未來的增長潛力， 因此， 本基金利用主營業務收入增長率、淨利潤增長率、經營性現金流量增長率指標來考量公司的歷史成長性， 作為判斷公司未來成長性的依據。
主營業務收入增長率是考察公司成長性最重要的指標，主營業務收入的增長所隱含的往往是企業市場份額的擴大，體現公司未來盈利潛力的提高，盈利穩定性的加大，公司未來持續成長能力的提升。本基金主要考察公司最新報告期的主營業務收入與上年同期的比較，並與同行業相比較。
淨利潤是一個企業經營的最終成果，是衡量企業經營效益的主要指標，淨利潤的增長反映的是公司的盈利能力和盈利增長情況。本基金主要考察公司最新報告期的淨利潤與上年同期的比較，並與同行業相比較。
經營性現金流量反映的是公司的營運能力，體現了公司的償債能力和抗風險能力。本基金主要考察公司最新報告期的經營性現金流量與上年同期的比較，並與同行業相比較。
2）盈利品質較高
本基金利用總資產報酬率、淨資產收益率、盈利現金比率（經營現金淨流量/淨利潤）指標來考量公司的盈利能力和品質。
總資產報酬率是反映企業資產綜合利用效果的核心指標，也是衡量企業總資產盈利能力的重要指標；淨資產收益率反映企業利用股東資本盈利的效率，淨資產收益率較高且保持增長的公司，能為股東帶來較高回報。本基金考察公司過去兩年的總資產報酬率和淨資產收益率，並與同行業平均水準進行比較。
盈利現金比率，即經營現金淨流量與淨利潤的比值，反映公司本期經營活動產生的現金淨流量與淨利潤之間的比率關係。該比率越大，一般說明公司盈利品質就越高。本基金考察公司過去兩年的盈利現金比率，並與同行業平均水準進行比較。
此外，本基金還將關注公司盈利的構成、盈利的主要來源等，全面分析其盈利能力和品質。
（2）定性分析
定性分析主要通過行業發展前景及競爭格局考察、公司競爭力分析、公司可持續成長潛力評估及投資吸引力評估等四個層次進行選股。
1）行業發展前景及競爭格局考察
根據行業所處生命週期、產業競爭結構、近期發展趨勢等數方面因素對各行業的相對盈利能力及投資吸引力進行評價。本基金將致力於從那些處於成長期、發展前景光明、盈利能力強的行業，發掘具有持續增長潛力的公司。此外，對於傳統行業，本基金將會致力發掘那些應用新技術或新商業模式等途徑創造客戶需求或擴大客戶群體及市場份額的上市公司。
2）公司競爭力分析
考察公司的競爭戰略，從公司治理、經營機制、品牌、生產成本、行銷、產品研發、技術、財務管理等方面，評價上市公司在所處行業中的競爭力及相對競爭地位。那些具有清晰、合理的競爭戰略，主營業務突出，在品牌、技術、自主創新能力等方面具有明顯競爭優勢的公司是本基金深入研究的物件。
3）可持續成長能力評估
結合公司所處行業特性及公司在行業內的相對競爭地位，分析公司可持續成長能力，選擇預期未來3-5年或更長時間，公司主營業務收入、主營業務利潤具有較高可持續成長速度的公司進行跟蹤研究。其中可持續成長速度是公司未來一段時間剔除掉短期非經營性或者非正常收入或者損失後的增長速度。
4）投資吸引力評估
運用自由現金流折現(Discounted Free Cash Flow )等估值模型評估公司股票市場價值，並結合PEG等指標，選擇具有較高安全邊際與投資吸引力的股票，構建投資組合。
3、固定收益品種投資策略
由於流動性管理及策略性投資的需要，本基金將進行國債、金融債、企業債等固定收益類證券以及可轉換債券的投資。本基金採用的固定收益品種主要投資策略包括：久期策略、期限結構策略和個券選擇策略等。
另外，本基金在中小企業私募債的投資中，將利用自下而上的公司、行業層面定性分析，結合Z-Score、KMV等數量分析模型，測算中小企業私募債的違約風險。考慮海外市場高收益債違約事件在不同行業間的明顯差異，根據自上而下的宏觀經濟及行業特性分析，從行業層面對中小企業私募債違約風險進行多維度的分析。個券的選擇基於風險溢價與通過公司內部模型測算所得違約風險之間的差異，結合流動性、資訊披露、償債保障等方面的考慮。
4、股指期貨投資策略
本基金管理人將充分考慮股指期貨的收益性、流動性及風險特徵，通過資產配置、品種選擇，謹慎進行投資，旨在通過股指期貨實現基金的套期保值。
5、權證投資策略
權證為本基金輔助性投資工具，其投資原則為有利於基金資產增值。本基金在權證投資方面將以價值分析為基礎，在採用數量化模型分析其合理定價的基礎上，立足於無風險套利，盡力減少組合淨值波動率，力求穩健的超額收益。
6、投資決策依據與決策程式
（1）投資依據
1）有關法律、法規、基金合同等的相關規定；
2）經濟運行態勢和證券市場走勢。
（2）投資管理體制
本基金管理人實行投資決策委員會領導下的基金經理團隊制。投資決策委員會負責制定基金投資方面的整體投資計畫與投資原則；確定基金的投資策略和在不同階段的重大資產配置比例，包括大類資產配置比例（股票、可轉換債券及其他債券）以及各類屬資產內部行業比例等；審批基金經理提出的投資組合計畫和重大單項投資。基金經理根據投資決策委員會的決策，負責投資組合的構建、調整和日常管理等工作。
（3）投資程式
1）金融工程部運用風險監測模型以及各種風險監控指標，結合公司內外研究報告，對市場預期風險和投資組合風險進行風險測算與歸因分析，依此提出研究分析報告。
2）投資決策委員會依據金融工程部、研究開發部等部門提供的研究報告，定期召開或遇重大事項時召開投資決策會議，決策相關事項。基金經理根據投資決策委員會的決議，進行基金投資管理的日常決策。
3）基金經理以基金合同、投資決策委員會決議、金融工程部和研究開發部研究報告等為依據建立基金的投資組合。
4）交易管理部根據基金經理下達的交易指令制定交易策略，完成具體證券品種的交易。
5）金融工程部等部門根據市場變化定期和不定期對基金進行投資績效評估，並提供相關績效評估報告。稽核監察部對投資計畫的執行進行日常監督和即時風險控制。
6）基金經理結合個券的基本面情況、流動性狀況、基金申購和贖回的現金流量情況、金融工程部和稽核監察部的績效評估報告和對各種風險的監控和評估結果，對投資組合進行監控和調整。
7）本基金管理人在確保基金份額持有人利益的前提下有權根據市場環境變化和實際需要調整上述投資程式，並在招募說明書中更新。
九、業績比較基準
本基金的業績比較基準為：90%×滬深300指數收益率+ 10%×中證綜合債指數收益率
本基金採用滬深300指數作為股票投資部分的業績比較基準主要因為：
（1）滬深300指數是上海和深圳證券交易所第一次聯合發佈的反映A股市場整體走勢的指數，指數樣本覆蓋了滬深市場六成左右的市值，具有較強的獨立性、代表性和良好的市場流動性；
（2）滬深300指數是一隻符合國際標準的優良指數，該指數體現出與市場整體表現較高的相關度，且指數歷史表現強於市場平均收益水準，風險調整後收益也較好，具有良好的投資價值；
（3）滬深300指數編制方法的透明度較高；且具有較高的市場認同度和未來廣泛使用的前景，使基金之間更易於比較。
中證綜合債券指數是綜合反映銀行間和交易所市場國債、金融債、企業債、央票及短期融資券整體走勢的跨市場債券指數。該指數編制合理、透明、運用廣泛，具有較強的代表性和權威性，能夠更全面地反映我國債券市場的整體價格變動趨勢。選用上述業績比較基準能夠真實、客觀地反映本基金的風險收益特徵。
如果今後法律法規發生變化，或證券市場中有其他代表性更強或者更科學客觀的業績比較基準適用于本基金時，本基金管理人可以依據維護基金份額持有人合法權益的原則，根據實際情況對業績比較基準進行相應調整。調整業績比較基準應經基金託管人同意，並報中國證監會備案。基金管理人應在調整前2個工作日在指定媒體上予以公告，而無需召開基金份額持有人大會。
十、風險收益特徵
本基金為股票型基金，基金的預期風險與預期收益高於混合型基金、債券型基金和貨幣市場基金，屬於證券投資基金中的中高風險投資品種。
十一、基金的投資組合報告
基金管理人的董事會及董事保證本報告所載資料不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏,並對其內容的真實性、準確性和完整性承擔個別及連帶責任。
基金託管人中國建設銀行股份有限公司根據本基金合同規定，於2018年1月18日覆核了本報告中的財務指標、淨值表現和投資組合報告等內容，保證覆核內容不存在虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏。
本投資組合報告所載資料截止2017年12月31日，本報告所列財務資料未經審計。
1．報告期末基金資產組合情況
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2. 報告期末按行業分類的股票投資組合
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3. 報告期末按公允價值占基金資產淨值比例大小排序的前十名股票投資明細
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4.報告期末按債券品種分類的債券投資組合
本基金本報告期末未持有債券。
5.報告期末按公允價值占基金資產淨值比例大小排序的前五名債券投資明細
本基金本報告期末未持有債券。
6.報告期末按公允價值占基金資產淨值比例大小排序的前十名資產支持證券投資明細
本基金本報告期末未持有資產支持證券。
7.報告期末按公允價值占基金資產淨值比例大小排序的前五名貴金屬投資明細
本基金本報告期末未持有貴金屬。
8.報告期末按公允價值占基金資產淨值比例大小排序的前五名權證投資明細
本基金本報告期末未持有權證。
9.報告期末本基金投資的股指期貨交易情況說明
（1）報告期末本基金投資的股指期貨持倉和損益明細
本基金本報告期末未持有股指期貨。
（2）本基金投資股指期貨的投資政策
本基金本報告期未投資股指期貨。若本基金投資股指期貨，本基金將根據風險管理的原則，以套期保值為主要目的，有選擇地投資於股指期貨。套期保值將主要採用流動性好、交易活躍的期貨合約。
本基金在進行股指期貨投資時，將通過對證券市場和期貨市場運行趨勢的研究，並結合股指期貨的定價模型尋求其合理的估值水準。
本基金管理人將充分考慮股指期貨的收益性、流動性及風險特徵，通過資產配置、品種選擇，謹慎進行投資，以降低投資組合的整體風險。
法律法規對於基金投資股指期貨的投資策略另有規定的，本基金將按法律法規的規定執行。
10.報告期末本基金投資的國債期貨交易情況說明
根據本基金基金合同，本基金不能投資於國債期貨。
11.投資組合報告附注
（1）本報告期內基金投資的前十名證券的發行主體沒有被監管部門立案調查或在報告編制日前一年受到公開譴責、處罰的情況。
（2）基金投資的前十名股票中，沒有投資于超出基金合同規定備選股票庫之外的情況。
（3）其他各項資產構成
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（4）報告期末持有的處於轉股期的可轉換債券明細
本基金本報告期末未持有可轉換債券。
（5）報告期末前十名股票中存在流通受限情況的說明
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十二、基金的業績
本基金業績截止日為2017年12月31日，並經基金託管人覆核。
本基金管理人依照恪守職守、誠實信用、勤勉盡責的原則管理和運用基金資產，但不保證基金一定盈利，也不保證最低收益。基金的過往業績並不代表其未來表現。投資有風險，投資者在做出投資決策前應仔細閱讀本基金的招募說明書。
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注：2014年9月15日為基金合同生效日
十三、基金的費用與稅收
（一）基金費用的種類
1、基金管理人的管理費；
2、基金託管人的託管費；
3、《基金合同》生效後與基金相關的資訊披露費用；
4、《基金合同》生效後與基金相關的會計師費、律師費和訴訟費；
5、基金份額持有人大會費用；
6、基金的證券、期貨交易費用；
7、基金的銀行匯劃費用；
8、基金的開戶費用、帳戶維護費用；
9、基金上市費及年費（在未來系統條件允許的情況下，本基金可上市交易）；
10、按照國家有關規定和《基金合同》約定，可以在基金財產中列支的其他費用。
（二）基金費用計提方法、計提標準和支付方式
1、基金管理人的管理費
本基金的管理費按前一日基金資產淨值的1.50%年費率計提。管理費的計算方法如下：
H＝E×1.50%÷當年天數
H為每日應計提的基金管理費
E為前一日的基金資產淨值
基金管理費每日計算，逐日累計至每月月末，按月支付，由基金託管人根據與基金管理人核對一致的財務資料，自動在月初5個工作日內、按照指定的帳戶路徑進行資金支付，基金管理人無需再出具資金劃撥指令。若遇法定節假日、公休假等，支付日期順延。
2、基金託管人的託管費
本基金的託管費按前一日基金資產淨值的0.25%的年費率計提。託管費的計算方法如下：
H＝E×0.25%÷當年天數
H為每日應計提的基金託管費
E為前一日的基金資產淨值
基金託管費每日計算，逐日累計至每月月末，按月支付，由基金託管人根據與基金管理人核對一致的財務資料，自動在月初5個工作日內、按照指定的帳戶路徑進行資金支付，基金管理人無需再出具資金劃撥指令。若遇法定節假日、公休日等，支付日期順延。
上述“（一）基金費用的種類”中第3－10項費用，根據有關法規及相應協定規定，按費用實際支出金額列入當期費用，由基金託管人從基金財產中支付。
（三）不列入基金費用的專案
下列費用不列入基金費用：
1、基金管理人和基金託管人因未履行或未完全履行義務導致的費用支出或基金財產的損失；
2、基金管理人和基金託管人處理與基金運作無關的事項發生的費用；
3、《基金合同》生效前的相關費用；
4、其他根據相關法律法規及中國證監會的有關規定不得列入基金費用的專案。
（四）基金稅收
本基金運作過程中涉及的各納稅主體，其納稅義務按國家稅收法律、法規執行。
十四、對基金招募說明書更新部分的說明
本招募說明書依據《中華人民共和國證券投資基金法》、《公開募集證券投資基金運作管理辦法》、《證券投資基金銷售管理方法》、《證券投資基金資訊披露管理辦法》及其他有關法律法規的要求，結合本基金管理人對本基金實施的投資管理活動，對2017年10月28日刊登的本基金招募說明書進行了更新，更新的主要內容如下：
1、在“重要提示”部分，更新了招募說明書內容的截止日期；
2、更新了“一、緒言”中的相關內容；
3、更新了“二、釋義”中的相關內容；
4、更新了“三、基金管理人”中的相關內容；
5、更新了“四、基金託管人”中的相關內容；
6、更新了“五、相關服務機構”中代銷機構中的相關內容；
7、更新了“九、基金份額的申購與贖回”中的相關內容；
8、更新了“十、基金的投資”中基金投資組合報告，資料截止至2017年12月31日；
9、更新了“十一、基金的業績”，資料截止至2017年12月31日；
10、更新了“十三、基金資產的估值” 中的相關內容；
11、更新了“十七、基金的資訊披露” 中的相關內容；
12、更新了“十八、風險揭示” 中的相關內容；
13、更新了“二十一、託管協定的內容摘要”中的相關內容；
14、更新了“二十二、對基金份額持有人的服務” 中的相關內容；
15、更新了“二十三、其他應披露的事項”，新增了自上次招募說明書披露以來涉及本基金的相關公告。
上述內容僅為本更新招募說明書的摘要，詳細資料須以本更新招募說明書正文所載的內容為准。欲查詢本更新招募說明書正文，可登錄國泰基金管理有限公司網站www.gtfund.com。
國泰基金管理有限公司
二〇一八年四月二十八日
作為判斷公司未來成長性的依據。主營業務收入增長率是考察公司成長性最重要的指標，主營業務收入的增長所隱含的往往是企業市場份額的擴大，體現公司未來盈利潛力的提高，盈利穩定性的加大，公司未來持續成長能力的提升。本基金主要考察公司最新報告期的主營業務收入與上年同期的比較，並與同行業相比較。
淨利潤是一個企業經營的最終成果，是衡量企業經營效益的主要指標，淨利潤的增長反映的是公司的盈利能力和盈利增長情況。本基金主要考察公司最新報告期的淨利潤與上年同期的比較，並與同行業相比較。
經營性現金流量反映的是公司的營運能力，體現了公司的償債能力和抗風險能力。本基金主要考察公司最新報告期的經營性現金流量與上年同期的比較，並與同行業相比較。
2）盈利品質較高
本基金利用總資產報酬率、淨資產收益率、盈利現金比率（經營現金淨流量/淨利潤）指標來考量公司的盈利能力和品質。
總資產報酬率是反映企業資產綜合利用效果的核心指標，也是衡量企業總資產盈利能力的重要指標；淨資產收益率反映企業利用股東資本盈利的效率，淨資產收益率較高且保持增長的公司，能為股東帶來較高回報。本基金考察公司過去兩年的總資產報酬率和淨資產收益率，並與同行業平均水準進行比較。
盈利現金比率，即經營現金淨流量與淨利潤的比值，反映公司本期經營活動產生的現金淨流量與淨利潤之間的比率關係。該比率越大，一般說明公司盈利品質就越高。本基金考察公司過去兩年的盈利現金比率，並與同行業平均水準進行比較。
此外，本基金還將關注公司盈利的構成、盈利的主要來源等，全面分析其盈利能力和品質。
（2）定性分析
定性分析主要通過行業發展前景及競爭格局考察、公司競爭力分析、公司可持續成長潛力評估及投資吸引力評估等四個層次進行選股。
1）行業發展前景及競爭格局考察
根據行業所處生命週期、產業競爭結構、近期發展趨勢等數方面因素對各行業的相對盈利能力及投資吸引力進行評價。本基金將致力於從那些處於成長期、發展前景光明、盈利能力強的行業，發掘具有持續增長潛力的公司。此外，對於傳統行業，本基金將會致力發掘那些應用新技術或新商業模式等途徑創造客戶需求或擴大客戶群體及市場份額的上市公司。
2）公司競爭力分析
考察公司的競爭戰略，從公司治理、經營機制、品牌、生產成本、行銷、產品研發、技術、財務管理等方面，評價上市公司在所處行業中的競爭力及相對競爭地位。那些具有清晰、合理的競爭戰略，主營業務突出，在品牌、技術、自主創新能力等方面具有明顯競爭優勢的公司是本基金深入研究的物件。
3）可持續成長能力評估
結合公司所處行業特性及公司在行業內的相對競爭地位，分析公司可持續成長能力，選擇預期未來3-5年或更長時間，公司主營業務收入、主營業務利潤具有較高可持續成長速度的公司進行跟蹤研究。其中可持續成長速度是公司未來一段時間剔除掉短期非經營性或者非正常收入或者損失後的增長速度。
4）投資吸引力評估
運用自由現金流折現(Discounted Free Cash Flow )等估值模型評估公司股票市場價值，並結合PEG等指標，選擇具有較高安全邊際與投資吸引力的股票，構建投資組合。
3、固定收益品種投資策略
由於流動性管理及策略性投資的需要，本基金將進行國債、金融債、企業債等固定收益類證券以及可轉換債券的投資。本基金採用的固定收益品種主要投資策略包括：久期策略、期限結構策略和個券選擇策略等。
另外，本基金在中小企業私募債的投資中，將利用自下而上的公司、行業層面定性分析，結合Z-Score、KMV等數量分析模型，測算中小企業私募債的違約風險。考慮海外市場高收益債違約事件在不同行業間的明顯差異，根據自上而下的宏觀經濟及行業特性分析，從行業層面對中小企業私募債違約風險進行多維度的分析。個券的選擇基於風險溢價與通過公司內部模型測算所得違約風險之間的差異，結合流動性、資訊披露、償債保障等方面的考慮。
4、股指期貨投資策略
本基金管理人將充分考慮股指期貨的收益性、流動性及風險特徵，通過資產配置、品種選擇，謹慎進行投資，旨在通過股指期貨實現基金的套期保值。
5、權證投資策略
權證為本基金輔助性投資工具，其投資原則為有利於基金資產增值。本基金在權證投資方面將以價值分析為基礎，在採用數量化模型分析其合理定價的基礎上，立足於無風險套利，盡力減少組合淨值波動率，力求穩健的超額收益。
6、投資決策依據與決策程式
（1）投資依據
1）有關法律、法規、基金合同等的相關規定；
2）經濟運行態勢和證券市場走勢。
（2）投資管理體制
本基金管理人實行投資決策委員會領導下的基金經理團隊制。投資決策委員會負責制定基金投資方面的整體投資計畫與投資原則；確定基金的投資策略和在不同階段的重大資產配置比例，包括大類資產配置比例（股票、可轉換債券及其他債券）以及各類屬資產內部行業比例等；審批基金經理提出的投資組合計畫和重大單項投資。基金經理根據投資決策委員會的決策，負責投資組合的構建、調整和日常管理等工作。
（3）投資程式
1）金融工程部運用風險監測模型以及各種風險監控指標，結合公司內外研究報告，對市場預期風險和投資組合風險進行風險測算與歸因分析，依此提出研究分析報告。
2）投資決策委員會依據金融工程部、研究開發部等部門提供的研究報告，定期召開或遇重大事項時召開投資決策會議，決策相關事項。基金經理根據投資決策委員會的決議，進行基金投資管理的日常決策。
3）基金經理以基金合同、投資決策委員會決議、金融工程部和研究開發部研究報告等為依據建立基金的投資組合。
4）交易管理部根據基金經理下達的交易指令制定交易策略，完成具體證券品種的交易。
5）金融工程部等部門根據市場變化定期和不定期對基金進行投資績效評估，並提供相關績效評估報告。稽核監察部對投資計畫的執行進行日常監督和即時風險控制。
6）基金經理結合個券的基本面情況、流動性狀況、基金申購和贖回的現金流量情況、金融工程部和稽核監察部的績效評估報告和對各種風險的監控和評估結果，對投資組合進行監控和調整。
7）本基金管理人在確保基金份額持有人利益的前提下有權根據市場環境變化和實際需要調整上述投資程式，並在招募說明書中更新。
九、業績比較基準
本基金的業績比較基準為：90%×滬深300指數收益率+ 10%×中證綜合債指數收益率
本基金採用滬深300指數作為股票投資部分的業績比較基準主要因為：
（1）滬深300指數是上海和深圳證券交易所第一次聯合發佈的反映A股市場整體走勢的指數，指數樣本覆蓋了滬深市場六成左右的市值，具有較強的獨立性、代表性和良好的市場流動性；
（2）滬深300指數是一隻符合國際標準的優良指數，該指數體現出與市場整體表現較高的相關度，且指數歷史表現強於市場平均收益水準，風險調整後收益也較好，具有良好的投資價值；
（3）滬深300指數編制方法的透明度較高；且具有較高的市場認同度和未來廣泛使用的前景，使基金之間更易於比較。
中證綜合債券指數是綜合反映銀行間和交易所市場國債、金融債、企業債、央票及短期融資券整體走勢的跨市場債券指數。該指數編制合理、透明、運用廣泛，具有較強的代表性和權威性，能夠更全面地反映我國債券市場的整體價格變動趨勢。選用上述業績比較基準能夠真實、客觀地反映本基金的風險收益特徵。
如果今後法律法規發生變化，或證券市場中有其他代表性更強或者更科學客觀的業績比較基準適用于本基金時，本基金管理人可以依據維護基金份額持有人合法權益的原則，根據實際情況對業績比較基準進行相應調整。調整業績比較基準應經基金託管人同意，並報中國證監會備案。基金管理人應在調整前2個工作日在指定媒體上予以公告，而無需召開基金份額持有人大會。
十、風險收益特徵
本基金為股票型基金，基金的預期風險與預期收益高於混合型基金、債券型基金和貨幣市場基金，屬於證券投資基金中的中高風險投資品種。
十一、基金的投資組合報告
基金管理人的董事會及董事保證本報告所載資料不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏,並對其內容的真實性、準確性和完整性承擔個別及連帶責任。
基金託管人中國建設銀行股份有限公司根據本基金合同規定，於2018年1月18日覆核了本報告中的財務指標、淨值表現和投資組合報告等內容，保證覆核內容不存在虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏。
本投資組合報告所載資料截止2017年12月31日，本報告所列財務資料未經審計。
1．報告期末基金資產組合情況
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2. 報告期末按行業分類的股票投資組合
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3. 報告期末按公允價值占基金資產淨值比例大小排序的前十名股票投資明細
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4.報告期末按債券品種分類的債券投資組合
本基金本報告期末未持有債券。
5.報告期末按公允價值占基金資產淨值比例大小排序的前五名債券投資明細
本基金本報告期末未持有債券。
6.報告期末按公允價值占基金資產淨值比例大小排序的前十名資產支持證券投資明細
本基金本報告期末未持有資產支持證券。
7.報告期末按公允價值占基金資產淨值比例大小排序的前五名貴金屬投資明細
本基金本報告期末未持有貴金屬。
8.報告期末按公允價值占基金資產淨值比例大小排序的前五名權證投資明細
本基金本報告期末未持有權證。
9.報告期末本基金投資的股指期貨交易情況說明
（1）報告期末本基金投資的股指期貨持倉和損益明細
本基金本報告期末未持有股指期貨。
（2）本基金投資股指期貨的投資政策
本基金本報告期未投資股指期貨。若本基金投資股指期貨，本基金將根據風險管理的原則，以套期保值為主要目的，有選擇地投資於股指期貨。套期保值將主要採用流動性好、交易活躍的期貨合約。
本基金在進行股指期貨投資時，將通過對證券市場和期貨市場運行趨勢的研究，並結合股指期貨的定價模型尋求其合理的估值水準。
本基金管理人將充分考慮股指期貨的收益性、流動性及風險特徵，通過資產配置、品種選擇，謹慎進行投資，以降低投資組合的整體風險。
法律法規對於基金投資股指期貨的投資策略另有規定的，本基金將按法律法規的規定執行。
10.報告期末本基金投資的國債期貨交易情況說明
根據本基金基金合同，本基金不能投資於國債期貨。
11.投資組合報告附注
（1）本報告期內基金投資的前十名證券的發行主體沒有被監管部門立案調查或在報告編制日前一年受到公開譴責、處罰的情況。
（2）基金投資的前十名股票中，沒有投資于超出基金合同規定備選股票庫之外的情況。
（3）其他各項資產構成
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（4）報告期末持有的處於轉股期的可轉換債券明細
本基金本報告期末未持有可轉換債券。
（5）報告期末前十名股票中存在流通受限情況的說明
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十二、基金的業績
本基金業績截止日為2017年12月31日，並經基金託管人覆核。
本基金管理人依照恪守職守、誠實信用、勤勉盡責的原則管理和運用基金資產，但不保證基金一定盈利，也不保證最低收益。基金的過往業績並不代表其未來表現。投資有風險，投資者在做出投資決策前應仔細閱讀本基金的招募說明書。
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注：2014年9月15日為基金合同生效日
十三、基金的費用與稅收
（一）基金費用的種類
1、基金管理人的管理費；
2、基金託管人的託管費；
3、《基金合同》生效後與基金相關的資訊披露費用；
4、《基金合同》生效後與基金相關的會計師費、律師費和訴訟費；
5、基金份額持有人大會費用；
6、基金的證券、期貨交易費用；
7、基金的銀行匯劃費用；
8、基金的開戶費用、帳戶維護費用；
9、基金上市費及年費（在未來系統條件允許的情況下，本基金可上市交易）；
10、按照國家有關規定和《基金合同》約定，可以在基金財產中列支的其他費用。
（二）基金費用計提方法、計提標準和支付方式
1、基金管理人的管理費
本基金的管理費按前一日基金資產淨值的1.50%年費率計提。管理費的計算方法如下：
H＝E×1.50%÷當年天數
H為每日應計提的基金管理費
E為前一日的基金資產淨值
基金管理費每日計算，逐日累計至每月月末，按月支付，由基金託管人根據與基金管理人核對一致的財務資料，自動在月初5個工作日內、按照指定的帳戶路徑進行資金支付，基金管理人無需再出具資金劃撥指令。若遇法定節假日、公休假等，支付日期順延。
2、基金託管人的託管費
本基金的託管費按前一日基金資產淨值的0.25%的年費率計提。託管費的計算方法如下：
H＝E×0.25%÷當年天數
H為每日應計提的基金託管費
E為前一日的基金資產淨值
基金託管費每日計算，逐日累計至每月月末，按月支付，由基金託管人根據與基金管理人核對一致的財務資料，自動在月初5個工作日內、按照指定的帳戶路徑進行資金支付，基金管理人無需再出具資金劃撥指令。若遇法定節假日、公休日等，支付日期順延。
上述“（一）基金費用的種類”中第3－10項費用，根據有關法規及相應協定規定，按費用實際支出金額列入當期費用，由基金託管人從基金財產中支付。
（三）不列入基金費用的專案
下列費用不列入基金費用：
1、基金管理人和基金託管人因未履行或未完全履行義務導致的費用支出或基金財產的損失；
2、基金管理人和基金託管人處理與基金運作無關的事項發生的費用；
3、《基金合同》生效前的相關費用；
4、其他根據相關法律法規及中國證監會的有關規定不得列入基金費用的專案。
（四）基金稅收
本基金運作過程中涉及的各納稅主體，其納稅義務按國家稅收法律、法規執行。
十四、對基金招募說明書更新部分的說明
本招募說明書依據《中華人民共和國證券投資基金法》、《公開募集證券投資基金運作管理辦法》、《證券投資基金銷售管理方法》、《證券投資基金資訊披露管理辦法》及其他有關法律法規的要求，結合本基金管理人對本基金實施的投資管理活動，對2017年10月28日刊登的本基金招募說明書進行了更新，更新的主要內容如下：
1、在“重要提示”部分，更新了招募說明書內容的截止日期；
2、更新了“一、緒言”中的相關內容；
3、更新了“二、釋義”中的相關內容；
4、更新了“三、基金管理人”中的相關內容；
5、更新了“四、基金託管人”中的相關內容；
6、更新了“五、相關服務機構”中代銷機構中的相關內容；
7、更新了“九、基金份額的申購與贖回”中的相關內容；
8、更新了“十、基金的投資”中基金投資組合報告，資料截止至2017年12月31日；
9、更新了“十一、基金的業績”，資料截止至2017年12月31日；
10、更新了“十三、基金資產的估值” 中的相關內容；
11、更新了“十七、基金的資訊披露” 中的相關內容；
12、更新了“十八、風險揭示” 中的相關內容；
13、更新了“二十一、託管協定的內容摘要”中的相關內容；
14、更新了“二十二、對基金份額持有人的服務” 中的相關內容；
15、更新了“二十三、其他應披露的事項”，新增了自上次招募說明書披露以來涉及本基金的相關公告。
上述內容僅為本更新招募說明書的摘要，詳細資料須以本更新招募說明書正文所載的內容為准。欲查詢本更新招募說明書正文，可登錄國泰基金管理有限公司網站www.gtfund.com。
國泰基金管理有限公司
二〇一八年四月二十八日