軍工國企混改和院所改制加速,建議關注兵器、船舶、電科、航太等央企標的,重點推薦北方創業和光電股份。 李克強總理在今年政府工作報告中強調要加快推進國企國資改革,今年要基本完成公司制改革,並再次明確要深化混合所有制改革,在軍工等領域邁出實質性步伐。 航太科技集團副總張建恒近日表示各軍工集團的事業單位改革方案已經基本確認,預計配套政策完備後,院所改制可在兩年左右完成。 我們認為,科研院所改制作為已持續多年的板塊性題材,由於院所改革方案持續時間較長,以至於院所改制長期不能落地,市場預期持續走低。
本周媒體報導朝鮮或將再次進行核子試驗、日本擬派“准航母”巡航南海,我國周邊地區安全形勢日趨緊張,將迫使我國加速軍改和軍備現代化進程。 美國強化U型大包圍圈,這背後是美國和其亞太同盟及准同盟之間各取所需的合謀。 一方面,一些與我國存在領土紛爭或利益衝突的國家對我國快速崛起產生疑慮甚至恐懼,因而採取聯美制華甚至促美制華外交策略。 另一方面,為維護全球霸權,美國必然長期企圖阻滯遏制我國快速發展,在“美國優先”原則指導、增費強軍政策推動和鷹派主導下,特朗普版亞太再平衡政策將更具成效性,我國周邊地區安全局勢面臨更多挑戰。
我國新型主站坦克定型、海軍陸戰隊大幅擴編、美軍升級主戰坦克等將加速坦克裝甲存量市場升級換代和增量市場大幅擴容。 我國是陸疆大國,陸軍仍然是國家安全的戰略支撐力量,而坦克裝甲是最為有效的地面突擊裝備,軍事地位依然非常重要。 某已定型新型主站坦克是我國新一代主戰坦克,各項關鍵指標均處於世界先進水準,其定型和量產將加速老式落後坦克退役,大幅提升我軍陸戰力量水準。
周行情回顧:
行情回顧:國防軍工(申萬)板塊-0.28%,上證綜指+0.77%,創業板指數-0.02%。
子板塊行情:地面兵裝+1.20%,航空裝備-0.38%,船舶製造-0.46%,航太裝備-0.65%。