2016年,我國信託業邁入20萬億元時代,在實現信託資產規模再創歷史新高的同時,我們也看到成績背後的不易。 但作為金融體系的重要一員,信託公司在改革發展過程中仍應堅決避免行業發展“脫實向虛”,去通道、去鏈條、降杠杆,為實體經濟提供針對性強、附加值高的金融服務。
信託資產來源多樣化
中國信託業協會3月22日發佈的資料顯示,截至2016年年末,全國68家信託公司管理的信託資產規模達到20.22萬億元,同比增長24.01%,環比增長11.29%。 從季度環比增速看,2016年4個季度環比增速約為1.7%、4.3%、5.1%和11.3%。 自2015年二季度以來,信託資產同比增速逐季下降,從2016年三季度開始呈現增長態勢。
從資產來源看,與前一季度相比,2016年年末單一信託呈下降趨勢,集合資金信託與財產信託則呈上升趨勢,三者占比分別為50.07%、36.28%和13.65%。 從資產功能看,事務管理類信託占比呈上升趨勢,2016年年末事務管理類信託餘額為100667.84億元(占比49.79%),規模和占比分別較前一季度提高了17630.56億元和4.08個百分點。
中國人民大學信託與基金研究所執行所長邢成教授分析認為,事務管理類信託產品發展速度明顯快於投資類、融資類兩類產品,三分天下局面進一步改變。 同時,集合資金信託和管理財產信託餘額占比已接近50%,表明信託資產來源呈多樣化分佈趨勢,業務結構不斷優化。
值得注意的是,2016年度全行業實現信託業務收入749.61億元,占營業收入67.76%,同比上升8.26個百分點。
對於2016年弱週期環境下信託業仍實現利潤穩步增長,邢成認為,一是信託公司發力信託業務,加大主動管理業務的研發創新,努力提高信託產品的科技含量和附加值;另外,信託公司在降成本以及市場拓展深度上取得實質進展。 據瞭解,2016年信託公司普遍加強資產清收,資產減值大幅減少,初步統計總成本僅300多億元,同比下降超過25%。
堅持服務實體經濟
截至2016年12月末,信託公司直接或間接投入實體經濟的信託資金達到12.71萬億元,占全部信託資產的62.88%。
邢成介紹,2016年,信託公司通過開展投貸聯動、債轉股、並購基金、資產證券化等業務,支援實體經濟通過兼併重組去產能、去杠杆,升級做強。 諸多信託機構積極探索土地流轉信託、消費信託、互聯網信託、公益(慈善)信託,助力農業供給側結構性改革、棚戶區改造和新型城鎮化建設,服務擴大內需、消費升級和民生改善,積極履行社會責任。
2016年12月舉行的中央經濟工作會議對2017年經濟工作提出戰略部署,要求深入實施西部開發、東北振興戰略,要通過政策扶持引導產業結構優化。
風險監管愈加完善
2016年,信託業風險化解力度加大。 截至2016年年末,信託風險資產餘額1175.39億元,比年初增加202.09億元;風險率0.58%,比年初下降0.02個百分點;2016年度共化解518.11億元信託風險資產。
在2016年信託業行業年會上,根據業務風險實質,將信託業務分為債權信託、股權信託、標品信託、同業信託、財產信託、公益(慈善)信託、資產證券化、事務信託8大類,正式啟動信託業務分類制度建設。
邢成表示,隨著資產規模擴大,風險因素也在逐步積累。 這一方面與中國宏觀經濟的大環境有關,另一方面與信託業自身的結構性問題、業務短板有關。 對於2017年我國信託業發展趨勢,他認為,2017年信託業發展將更加關注於風險防控與監管,伴隨較大的信託資產存量,預計2017年信託業資產規模增速將有所放緩。 而且從大資管市場背景來看,大資管市場行業競爭加劇,擠壓了信託業的市場佔有率,影響了信託公司的規模擴張。 信託業在2017年將繼續面臨深化轉型的壓力。
信託業在2017年將繼續面臨深化轉型的壓力。